Οι αμερικανικές αγορές κινήθηκαν ανοδικά, με τη Wall Street να βρίσκει στήριξη στην αποκλιμάκωση των τιμών του πετρελαίου και στη δυναμική των τεχνολογικών μετοχών, ενόψει των κρίσιμων αποτελεσμάτων της Nvidia, που θεωρούνται πλέον κομβικά για την πορεία ολόκληρου του κλάδου της τεχνητής νοημοσύνης.
Ο δείκτης Dow Jones Industrial Average ενισχύθηκε κατά 1,31% ή 646 μονάδες, στις 50.009 μονάδες, ο S&P 500 κατέγραψε άνοδο 1,08% στις 7.432 μονάδες, ενώ ο Nasdaq Composite κινήθηκε υψηλότερα κατά 1,55% στις 26.270 μονάδες.
Η Nvidia ως «βαρόμετρο» της τεχνητής νοημοσύνης
Τα βλέμματα των επενδυτών ήταν στραμμένα στα αποτελέσματα της Nvidia, τα οποία ανακοινώθηκαν μετά το κλείσιμο της αγοράς και θεωρούνται καθοριστικά για το αφήγημα της AI. Η εταιρεία έχει εξελιχθεί στον απόλυτο κυρίαρχο της αγοράς προηγμένων επεξεργαστών γραφικών (GPUs), που αποτελούν τη βάση για εφαρμογές τεχνητής νοημοσύνης.
Η χρηματιστηριακή της αξία έχει εκτοξευθεί σε επίπεδα άνω των 5 τρισ. δολαρίων μέσα σε τρία χρόνια, καθιστώντας την απόλυτο σημείο αναφοράς για τον κλάδο. Όπως σημείωσε ο επικεφαλής επενδύσεων της Main Street Research, Τζέιμς Ντέμερτ, η Nvidia έχει καταστεί «η σημαντικότερη μετοχή της τεχνητής νοημοσύνης», με τα αποτελέσματά της να λειτουργούν ως κατευθυντήρια ένδειξη για τη Wall Street.
Παρά το εντυπωσιακό ράλι των τελευταίων ετών, η μετοχή εμφανιζόταν με συγκρατημένες προσδοκίες ενόψει των ανακοινώσεων, έχοντας ήδη ενισχυθεί περίπου 20% από τις αρχές του έτους και πάνω από 1.400% την τελευταία πενταετία. Οι μεγάλοι τεχνολογικοί όμιλοι συνεχίζουν πάντως να επενδύουν μαζικά στις υποδομές AI, διατηρώντας υψηλή τη ζήτηση για τους επεξεργαστές της εταιρείας.
Βουτιά για το πετρέλαιο
Η αγορά ενέργειας κινήθηκε έντονα πτωτικά, μετά τις δηλώσεις του Ντόναλντ Τραμπ ότι οι διαπραγματεύσεις με το Ιράν βρίσκονται σε προχωρημένο στάδιο, γεγονός που ενίσχυσε τις προσδοκίες για πιθανή αποκλιμάκωση στη Μέση Ανατολή.
Το Brent υποχώρησε κατά 5,8% στα 104,81 δολάρια ανά βαρέλι, ενώ το αμερικανικό WTI σημείωσε πτώση 5,9% στα 98,01 δολάρια. Αντίθετα, ο χρυσός ενισχύθηκε κατά 0,7%, φτάνοντας τα 4.543 δολάρια ανά ουγγιά.
Η εξέλιξη αυτή συνέβαλε σε βελτίωση του κλίματος στις μετοχές, ιδιαίτερα σε κλάδους που επηρεάζονται από το κόστος ενέργειας, όπως οι αεροπορικές.
Πιέσεις από τη Fed και φόβοι για πληθωρισμό
Στο μακροοικονομικό μέτωπο, στη δημοσιότητα δόθηκαν τα πρακτικά της τελευταίας συνεδρίασης της Federal Reserve, τα οποία ανέδειξαν αυξημένες ανησυχίες για τον πληθωρισμό, λόγω των γεωπολιτικών εντάσεων και της ανόδου των τιμών ενέργειας.
Η πλειονότητα των αξιωματούχων εμφανίζεται πλέον πιο ανοιχτή στο ενδεχόμενο νέων αυξήσεων επιτοκίων, εφόσον ο πληθωρισμός παραμείνει πάνω από τον στόχο του 2%.
Οι πρόσφατες ενδείξεις στις ΗΠΑ επιβεβαιώνουν τις πιέσεις, με τον πληθωρισμό καταναλωτή να φτάνει σε υψηλό από τον Μάιο του 2023 και τον δείκτη τιμών παραγωγού να σημειώνει τη μεγαλύτερη άνοδο από τον Δεκέμβριο του 2022.
Τα πρακτικά δημοσιοποιήθηκαν σε μια περίοδο μετάβασης για τη Fed, καθώς η θητεία του Τζερόμ Πάουελ ολοκληρώθηκε την περασμένη Παρασκευή και ο διάδοχός του, Κέβιν Γουόρς, αναμένεται να ορκιστεί παρουσία του Ντόναλντ Τραμπ, στο Λευκό Οίκο, την ερχόμενη Παρασκευή 22/5.
Την ίδια ώρα, καθοδικά κινήθηκαν οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων καθώς το 10ετές υποχώρησε κατά οκτώ μονάδες βάσης στο 4,58%, το 2ετές σημείωσε πτώση κατά έξι μονάδες βάσης στο 4,06% και το 30ετές κινήθηκε χαμηλότερα κατά έξι μονάδες βάσης στο 5,12%, αφού πρώτα χθες είχε πιάσει υψηλό 19 ετών στα 5,19%.
Γεωπολιτική αποκλιμάκωση και προσδοκίες συμφωνίας
Στο μέτωπο της Μέσης Ανατολής, το Ιράν φέρεται να εξετάζει νέα αμερικανική πρόταση μέσω διαμεσολάβησης, ενώ διεθνή μέσα μετέδωσαν ότι μια συμφωνία ενδέχεται να είναι κοντά. Ο Ντόναλντ Τραμπ έκανε λόγο για «τελικά στάδια» των διαπραγματεύσεων, ενώ θετικός εμφανίστηκε και ο αντιπρόεδρος Τζέι Ντι Βανς.
Οι εξελίξεις αυτές ενίσχυσαν περαιτέρω την πτώση του πετρελαίου, λειτουργώντας ως βασικός καταλύτης για τη βελτίωση του επενδυτικού κλίματος.
Κερδισμένοι και χαμένοι της συνεδρίασης
Οι τεχνολογικές μετοχές βρέθηκαν στο επίκεντρο, με τον κλάδο των ημιαγωγών να καταγράφει ισχυρή άνοδο εν αναμονή των αποτελεσμάτων της Nvidia.
Η Intel ενισχύθηκε άνω του 7%, ενώ η AMD κατέγραψε επίσης σημαντικά κέρδη, καθώς οι προσδοκίες για τη ζήτηση επεξεργαστών AI παραμένουν υψηλές.
Ισχυρή άνοδο σημείωσαν και οι αεροπορικές εταιρείες, με τις United Airlines και Delta Air Lines να ενισχύονται σχεδόν 10%, επωφελούμενες από τη μείωση του κόστους καυσίμων.
Στον κλάδο λιανικής, η Lowe's διατήρησε τις ετήσιες προβλέψεις της, όπως και η Home Depot, στηρίζοντας το θετικό κλίμα παρά τη συγκρατημένη καταναλωτική δαπάνη.
Στον αντίποδα, πιέσεις δέχθηκε η Target, παρά τα καλύτερα των εκτιμήσεων αποτελέσματα, λόγω προειδοποιήσεων για αυξημένα κόστη και δυσμενέστερο περιβάλλον ζήτησης.
Απώλειες κατέγραψαν επίσης η Analog Devices μετά την ανακοίνωση εξαγοράς της Empower Semiconductor, καθώς και η Hasbro, που απογοήτευσε τους επενδυτές με τις συγκρατημένες προοπτικές της.